Ceea ce ISF a provocat pierderea Franței

Impozitul de solidaritate asupra averii a fost desființat de Emmanuel Macron la 1 ianuarie 2018. Astăzi, una dintre principalele cereri ale vestelor galbene este reintegrarea acestei taxe, care a costat deja Franța foarte mult. Aceste pierderi sunt estimate la 143 miliarde de euro expatriați, 45 de miliarde de euro în capital pierdut și aproximativ 400.000 de locuri de muncă directe care nu au fost create. Să ne întoarcem la aceste consecințe dezastruoase.

Impozitul de solidaritate asupra averii (în continuare, ISF) este un impozit care se referă numai la contribuabilii ca persoane fizice ale căror active depășesc un anumit prag la 1 ianuarie a anului în cauză. Înființată în 1982 sub termenul lui François Mitterrand, impozitul pe averile mari (în continuare, IGF) este strămoșul ISF, se referea la averile a peste 3 milioane de franci francezi. În 1987, o perioadă de conviețuire, Jacques Chirac, pe atunci prim-ministru, a abolit această taxă. În 1989, premierul Michel Rocard a înființat ISF cu o scară progresivă. Până în 2011 se observă puține schimbări, în afară de creșterea pragului. Apoi, în 2011, guvernul lui François Fillon a ridicat pragul de la 800.000 de euro la 1,3 milioane de euro și a eliminat scara progresivă și scutul fiscal. În 2013, au fost restabilite o scară progresivă în trepte de la 0,5% la 1,5%, precum și un plafon de 75% [1]. În cele din urmă, ISF este înlocuit de impozitul pe averea imobiliară (în continuare, IFI) numai de guvernul lui Edouard Philippe de la 1 ianuarie 2018.

DACĂ EU

La 1 ianuarie 2018, ISF este abolit și înlocuit cu IFI. Un contribuabil este supus IFI dacă valoarea netă a activelor sale imobiliare depășește 1,3 milioane de euro. Se aplică aceeași scară progresivă ca și pentru ISF activelor imobiliare nete impozabile (a se vedea tabelul de mai jos). Cu acest nou impozit, plafonul de impozitare rămâne stabilit la 75% din venit [2].

Toate aceste impozite, inclusiv IFI, au o problemă comună: nu sunt indexate la inflație. Prin urmare, acest lucru generează o creștere a numărului contribuabililor obligați la ISF (sau IFI), fără ca aceștia să își vadă activele cu adevărat în creștere. Inflația singură face ca bogăția să depășească pragul subjugării [3]. În consecință, din 1982, mulți francezi responsabili pentru ISF au decis să părăsească Franța pentru a se stabili, cel puțin fiscal, în alte țări cu o impozitare mai puțin punitivă. Acest fenomen al fugii de capital francez dă naștere la mai multe probleme. În primul rând, exilul fiscal privește Franța de investițiile potențiale în economia franceză. În al doilea rând, acest exil are un impact negativ asupra finanțelor publice, întrucât întrerupe o parte deloc neglijabilă a veniturilor.

Bazându-ne în principal pe un raport al Direcției Generale a Finanțelor Publice (DGFiP) privind contribuabilii care părăsesc teritoriul național, putem trage informații cheie despre expatriații legați de ISF. Acest raport este trimis anual Parlamentului de către guvern, în conformitate cu articolul 29 din a treia lege de modificare a finanțelor din 2012 [4]. Acest raport sau, cel puțin, concluziile sale, ar trebui să fie anexate la legea finanțelor în conformitate cu articolul 103 din legea finanțelor pentru 2014 [5], însă acest document nu este niciodată publicat deoarece versiunea propusă de ministerul economiei și finanțelor nu este anonimizat, este, prin urmare, acoperit de secretul fiscal și nu poate fi făcut public. Prin urmare, acest document este transmis Parlamentului, dar nu este făcut public din cauza eludării legii din partea Bercy.

În acest raport secret, avem informații valoroase despre exilul fiscal legat de ISF (în special), care ne vor permite să cuantificăm numărul contribuabililor care au părăsit teritoriul național și suma pe care aceasta o reprezintă. În primul rând, primul grafic, de mai jos, arată numărul de plecări în țări străine și întoarcerile în Franța ale persoanelor obligate la ISF din 2002. Observăm o creștere puternică a plecărilor între 2003 și 2006, de la 368 la 901, apoi o scăderea plecărilor între 2009 și 2011, care se explică în mare măsură prin ridicarea pragului pentru persoanele supuse ISF de la 800.000 de euro la 1,3 milioane de euro. În aceeași perioadă, ne putem uita la numărul de returnări ale contribuabililor către ISF în Franța. Observăm că, din 2006, cele două curbe sunt similare, totuși plecările sunt întotdeauna mai mari decât randamentele. Astfel, pentru anul 2013, de exemplu, există 877 plecări pentru 226 returnări, ceea ce face un sold net de 651 plecări.

Grafic pe baza cifrelor din raportul din 2017 al Direcției Generale Finanțe Publice (DGFiP) privind contribuabilii care părăsesc teritoriul național.

Cel de-al doilea grafic de mai jos reprezintă același lucru ca primul, dar ia în considerare doar cei care sunt obligați față de ISF ale căror active sunt mai mari de 1,3 milioane de euro. Aici, vedem că plecările acestor contribuabili cresc în mod constant între 2003 și 2013, trecând de la 196 la 877. Într-adevăr, această parte a contribuabililor către ISF nu a fost afectată de creșterea pragului de răspundere. prin urmare, nu a scăzut. În cele din urmă, din nou aici, plecările sunt constant mai mari decât rentabilitățile.

Grafic pe baza cifrelor din raportul din 2017 al Direcției Generale Finanțe Publice (DGFiP) privind contribuabilii care părăsesc teritoriul național.

În plus, acest raport ne oferă cifrele pentru baza impozabilă netă totală a contribuabililor cu ISF care au părăsit Franța fără să țină cont de numărul lor. În medie, între 2002 și 2015, 3,04 miliarde de euro au părăsit Franța în fiecare an, în timp ce în aceeași perioadă s-au întors în medie doar 655 milioane de euro în Franța. Prin urmare, deducând randamentele, sunt 2,38 miliarde de euro net care părăsesc Franța în fiecare an [6].

Astfel, revenind la anul 1982 (înființarea IGF) prin deducerea celor doi ani în care ISF/IGF a fost desființat de guvernul lui Jacques Chirac până în anul 2014 (ultimele date disponibile), obținem o bază de 34 de ani . „Luând ca bază activele exilate lăsate la un volum mediu anual cumulat, este posibil să se estimeze pentru fiecare an de active valoarea dobânzii care ar fi fost colectată dacă ar fi fost introduse pe piața de valori, atribuind un randament față de acestea media observată de la crearea Bursei de la Paris în 1988, adică 3% pe an. Acest lucru face posibilă evaluarea dobânzii compuse pentru fiecare ană. "[7]

La sfârșitul anului 2017, „capitalul net retras din Franța ar reprezenta 81,09 miliarde de euro pe parcursul perioadei, dobânzi și dobânzi compuse reprezentând o sumă de 62,2 miliarde de euro”, adică o creștere a capitalului inițial de aproape 77%. Aceasta ar reprezenta aproximativ 143 miliarde de euro (inclusiv dobânzi) care au părăsit Franța, sau aproape 15,2 miliarde de euro din lipsă din punctul de vedere al ISF [8].

Raportul Coe-Rexecode

Institutul Coe-Rexecode a publicat în iulie 2017 un raport privind „consecințele economice ale expatrierilor din cauza diferențelor fiscale dintre Franța și alte țări”, în care institutul ajunge la concluzii similare cu cele expuse mai sus [9]. Conform estimărilor lor, între 1982 și 2015, o medie de aproximativ 513 de contribuabili cu ISF a părăsit Franța în fiecare an.

Coe-Rexecode a reconstruit un istoric al persoanelor impozabile pentru ISF din toate statisticile fiscale disponibile. Metoda lor constă în cumularea valorii bazei de impozitare mutate și actualizarea „cifrelor din anii precedenți cu indicii de creștere a PIB în valoare pentru a estima datele din anii anteriori valorii lor din 2015” [10].

Institutul Coe-Rexecode obține „pentru acumularea averii impozabile către ISF a contribuabililor care au plecat din 1982 până în 2015” în total aproximativ 70 de miliarde de euro (fără actualizare). Apoi, cu metoda lor de actualizare (a se vedea mai sus), institutul a obținut un rezultat de 104 miliarde de euro (în 2015). Institutul merge chiar mai departe estimând „totalul cumulativ al activelor efective (active impozabile ajustate pentru scutiri) aparținând persoanelor supuse ISF, expatriați din motive fiscale, actualizat în euro curent [...] la puțin peste 200 miliarde de euro ”. [11]

Institutul Coe-Rexecode consideră pierderea de capital legată de plecările antreprenorilor de peste 35 de ani din 1982 până în 2015. Conform acestui studiu, această pierdere cumulată s-ar ridica la 45 de miliarde de euro în 2015 [12]. Comparativ cu PIB-ul pieței pentru același an (toate sectoarele combinate), acest lucru ar putea fi estimat la o necreație de 400.000 de locuri de muncă directe. Cu alte cuvinte, o repatriere de 45 de miliarde de capital pe parcursul unui an și reinjectată în economia franceză ar putea, teoretic, să producă aproape 400.000 de locuri de muncă directe. O deficiență semnificativă pentru economia franceză, reprezentând aproape 1,89% din totalul locurilor de muncă, 2,8% din ocuparea pieței.

Concluzie

În concluzie, deși metoda Coe-Rexecode este diferită de a noastră, rezultatele obținute prin aceste două metode converg și duc la același ordin de mărime. Prin urmare, se poate estima că între 143 și 200 de miliarde de euro au părăsit Franța din 1982 din cauza ISF. Într-un moment în care ratele șomajului sunt ridicate, pierderea de capital și o barieră în calea creării de locuri de muncă sunt ultimele lucruri de care are nevoie economia franceză. Înlocuirea ISF cu IFI nu va rezolva problema exilului fiscal. Desigur, faptul că acest impozit se referă doar la activele imobiliare reduce baza impozabilă a acestui impozit, însă acest lucru nu rezolvă problema legată de neindexarea acestora din urmă la inflație. IFI va fi cauza mai puține plecări ale contribuabililor în străinătate, totuși rămâne o taxă punitivă, deoarece funcționarea sa nu ține cont de inflație.

[1] DGFiP, Raport 2017 privind contribuabilii care părăsesc teritoriul național, trimis Parlamentului, dar nepublicat.

[2] Sursă: site-ul https://www.service-public.fr/ Site-ul oficial al administrației franceze.

[3] Agnès Verdier-Molinié, În mișcare spre imobilitate, Albin Michel, Paris, 2018, p.120.

[4] Articolul 29 din a treia lege de modificare a finanțelor din 2012

[6] Agnès Verdier-Molinié, În mers spre imobilitate, Albin Michel, Paris, 2018, p.121.

[7] Agnès Verdier-Molinié, Despre marșul spre imobilizare, Albin Michel, Paris, 2018, p.121.

[8] Agnès Verdier-Molinié, Despre marșul spre imobilizare, Albin Michel, Paris, 2018, p.121.

[9] Coe-rexecodul N.B nu a avut raportul din 2017 al DGFiP privind contribuabilii care părăsesc teritoriul național.

[10] Coe-Rexecode, „Consecințele economice ale expatrierilor din cauza diferențelor fiscale dintre Franța și alte țări”, iulie 2017

[11] Coe-Rexecode, „Consecințele economice ale expatrierii din cauza diferențelor fiscale dintre Franța și alte țări”, iulie 2017, p. 58

[12] Coe-Rexecode, „Consecințele economice ale expatrierii din cauza diferențelor fiscale dintre Franța și alte țări”, iulie 2017